|
| << vorige | volgende >> |
Tijdschrift beschrijving
Alle jaargangen van het bijbehorende tijdschrift
Alle afleveringen van het bijbehorende jaargang
Alle artikelen van de bijbehorende aflevering
Details van artikel 18 van 132 gevonden artikelen
| Titel: |
Cointegration between US short-term and long-term interest rates (both nominal and real) |
| Auteur: |
Mustafa, Muhammad Rahman, Matiur |
| Verschenen in: |
Applied financial economics |
| Paginering: | Jaargang 5 (1995) nr. 5 pagina's 323-327 |
| Jaar: |
1995-10 |
| Inhoud: |
The paper explores a possible long-run relationship between short-term and long-term interest rates (both nominal and real) within the standard and relatively new cointegration framework. It employs quarterly data from 1953 to 1992. The empirical results, in general, weigh heavily in support of the market segmentation hypothesis by rejecting the market expectations hypothesis of nominal and real interest rate term structures from a long-run perspective. However, the findings do not preclude the possibility of short-run dynamics between the short-term and long-term interest rates both in nominal and real terms |
| Uitgever: |
Routledge |
| Bronbestand: |
Elektronische Wetenschappelijke Tijdschriften |
Details van artikel 18 van 132 gevonden artikelen
| << vorige | volgende >> |