|
| << vorige | volgende >> |
Tijdschrift beschrijving
Alle jaargangen van het bijbehorende tijdschrift
Alle afleveringen van het bijbehorende jaargang
Alle artikelen van de bijbehorende aflevering
Details van artikel 6 van 9 gevonden artikelen
| Titel: |
The monetary approach to the exchange rate: empirical observations from Korea |
| Auteur: |
Miyakoshi, Tatsuyoshi |
| Verschenen in: |
Applied economics letters |
| Paginering: | Jaargang 7 (2000) nr. 12 pagina's 791-794 |
| Jaar: |
2000-12-01 |
| Inhoud: |
This note re-examines the flexible-price monetary approach to the exchange rate between the Korean won and the three key currencies: the US dollar, the German mark and the Japanese yen. The note reports the important findings. First, at least one cointegrating vector exists, which indicates that an unrestricted flexible-price monetary model is a valid framework for analysing the long run exchange rate. Second, it is found that some popular monetary restrictions on this model are valid for the Korean won-German mark rate and the Korean won-Japanese yen rate: especially all variables in the model are correctly signed and mostly statistically significant for the Korean won-German mark rate. |
| Uitgever: |
Routledge |
| Bronbestand: |
Elektronische Wetenschappelijke Tijdschriften |
Details van artikel 6 van 9 gevonden artikelen
| << vorige | volgende >> |