|
| << vorige | volgende >> |
Tijdschrift beschrijving
Alle jaargangen van het bijbehorende tijdschrift
Alle afleveringen van het bijbehorende jaargang
Alle artikelen van de bijbehorende aflevering
Details van artikel 48 van 142 gevonden artikelen
| Titel: |
Expiration-day effect: evidence from high-frequency data in the Hong Kong stock market |
| Auteur: |
Kan, Andy C. N. |
| Verschenen in: |
Applied financial economics |
| Paginering: | Jaargang 11 (2001) nr. 1 pagina's 107-118 |
| Jaar: |
2001-02-01 |
| Inhoud: |
By employing high-frequency data, a series of minute-by-minute HSI data, this paper examines whether the expiration-day effect exists in the last trading period before the market closes in the Hong Kong stock market. Contrary to the previous findings in the well-developed US markets, this paper finds that the expiration-day effect neither exists on the whole expiration day nor in the last trading time of the expiration day before the market closes. This study suggests that the expiration-day effects are not unavoidable by-products of the creation of index futures in the stock market. |
| Uitgever: |
Routledge |
| Bronbestand: |
Elektronische Wetenschappelijke Tijdschriften |
Details van artikel 48 van 142 gevonden artikelen
| << vorige | volgende >> |