|
| << vorige | volgende >> |
Tijdschrift beschrijving
Alle jaargangen van het bijbehorende tijdschrift
Alle afleveringen van het bijbehorende jaargang
Alle artikelen van de bijbehorende aflevering
Details van artikel 145 van 198 gevonden artikelen
| Titel: |
Small sample estimation of a cointegrating vector: an empirical evaluation of six estimation techniques |
| Auteur: |
Abeysinghe, Tilak Boon, Tan Khay |
| Verschenen in: |
Applied economics letters |
| Paginering: | Jaargang 6 (1999) nr. 10 pagina's 645-648 |
| Jaar: |
1999-10-01 |
| Inhoud: |
A large number of techniques are now available for estimating a cointegrating regression. Although many of these techniques provide asymptotically equivalent estimators, their small-sample properties are known only with respect to a limited number of Monte Carlo studies. In light of the growing controversy over the nature of non-stationarity of economic time series, a comprehensive evaluation of these techniques within an applied framework can shed more light on the relative merits of these techniques. An estimation of long-run demand elasticities by six such techniques based on annual data from Canada, China and Singapore show rather disconcerting results. In small samples OLS may still be the best choice. |
| Uitgever: |
Routledge |
| Bronbestand: |
Elektronische Wetenschappelijke Tijdschriften |
Details van artikel 145 van 198 gevonden artikelen
| << vorige | volgende >> |